第1部分 另類投資組閤管理理論綜述
第1章 從均值方差範式到阿爾法-貝塔範式的革命 2
1.1 均值-方差範式 2
1.2 阿爾法-貝塔範式與被動管理和主動管理策略 5
第2部分 主動型阿爾法策略
第2章 對衝基金組閤基金投資組閤構建與優化理論與實踐 52
2.1 對衝基金特點 53
2.2 對衝基金投資組閤構建與優化的理論研究 54
2.3 文獻評述 61
2.4 理論模型構建 62
2.5 實證分析 69
2.6 結論 75
第3章 對衝基金業績與風險預測理論與實證分析 77
3.1 研究背景 77
3.2 國內外研究現狀 82
3.3 研究方法與研究意義 84
3.4 對衝基金業績與風險預測理論 86
3.5 對衝基金業績及風險預測神經網絡模型構建 92
3.6 對衝基金業績預測模型實證分析與評估 95
3.7 對衝基金業績預測模型實證分析與評估 103
3.8 結論及展望 108
第4章 對衝基金風險管理與壓力測試 111
4.1 對衝基金風險管理背景 111
4.2 研究目的、方法及內容 121
4.3 對衝基金風險特徵 121
4.4 對衝基金壓力測試理論模型——LMLC模型 124
4.5 總結 137
第5章 對衝基金下行風險管理理論 138
5.1 對衝基金下行風險度量的意義 138
5.2 對衝基金下行風險管理的實證分析 151
5.3 結論與建議 160
第6章 可轉移Alpha策略 162
6.1 可轉移ALPHA策略的定義 162
6.2 可轉移ALPHA策略的理論基礎 173
6.3 資産配置與可轉移ALPHA策略 174
6.4 可轉移ALPHA策略的執行 180
6.5 可轉移ALPHA策略在負債驅動型投資中的應用 196
6.6 可轉移ALPHA策略在中國的應用 206
第7章 阿爾法核策略——以捐贈基金為例 208
7.1 大學捐贈基金概述 208
7.2 大學捐贈基金的投資目標及支齣策略 212
7.3 當代捐贈基金資産配置模式 218
7.4 運用阿爾法核（ALPHA CORE）進行逆嚮資産配置 226
7.5 阿爾法核配置策略下的實際錶現 245
7.6 總結 247
第3部分 被動貝塔投資策略
第8章 貝塔-阿爾法（貝塔核心策略） 250
8.1 研究思路 250
8.2 對衝基金收益的驅動力 251
8.3 對衝基金復製的技術 254
8.4 利用另類貝塔策略進行對衝基金復製和管理 256
8.5 復製和對衝基金的未來 274
第9章 對衝基金利潤復製理論及運用實效 278
9.1 選題背景和意義 278
9.2 文獻綜述 280
9.3 模型建立與實證分析 284
附錄 對衝網對衝基金指數與分類體係簡介 292
參考文獻 300
· · · · · · (收起)